银行保函费用是指企业在从银行获得保函时需要支付的费用，也是银行为提供保函服务所收取的费用。但是，银行保函费用能否资本化，即是否可以将这部分费用计入企业资产中，引发了广泛的争议。

首先，我们需要明确银行保函费用的性质。保函费用不同于企业日常运营中的费用支出，而是与企业融资活动直接相关的一种费用。根据会计准则的规定，企业可以将与借款、发债等融资活动直接相关的费用资本化。而银行保函费用作为一种融资活动的直接费用，理应可以被资本化。

其次，银行保函的本质是一种担保行为。企业在进行某些交易时，可能需要提供担保以保证交易的顺利进行。而银行保函作为一种担保工具，可以起到保证交易方履约的作用。因此，银行保函费用实质上是企业为获取担保服务而支付的费用。既然是为了获得担保服务，那么这部分费用自然也应该被视为与融资活动直接相关的费用。

此外，将银行保函费用资本化也符合会计准则的原则之一，即相关成本与收入相匹配原则。根据这一原则，相关的成本应该与其带来的收入相匹配，从而准确反映企业的收入和利润。银行保函费用资本化可以将这一原则落实到实际操作中，使相关成本能够与企业获得的融资收入相匹配。

然而，有人持反对意见，认为银行保函费用不应该资本化。他们认为，银行保函费用是一种间接的融资费用，与企业的具体借款活动并没有直接的联系。因此，将这部分费用资本化会导致企业的资产水平被夸大，从而使企业的财务状况不真实。

综上所述，银行保函费用能否资本化存在争议。尽管有人认为不应资本化，但从银行保函费用的性质、与融资活动的直接关联以及会计准则的要求等方面来看，银行保函费用理应可以被资本化。因此，为了更准确地反映企业的财务状况，合理地资本化银行保函费用是有必要的。